В маленьком городке происходит череда загадочных ритуальных убийств, что ставит следствие в затруднительное положение. Местные жители уверены, что за этими преступлениями стоит мифическая русалка, о которой существует множество легенд. Для помощи в расследовании из Москвы направляют эксперта по серийным убийцам Юрия Бахтина. Сомневаясь в существовании русалок, он постепенно начинает менять свои убеждения по мере углубления в дело. Одновременно с расследованием Бахтин сталкивается с личными проблемами, ведь этот город знаком ему с детства, здесь остались его старые друзья и бывшая жена. В процессе выяснения обстоятельств число подозреваемых растет, включая людей, близких к Бахтину. Пытаясь балансировать между требованиями закона и собственными проблемами, а также преодолевая препятствия со стороны таинственного противника, он начинает выходить на след убийцы.